【初识招股说明书】招股说明书有哪些信息？招股说明书的框架结构是怎样的？

2022-04-21 14:53:14 来源：东海证券 作者：深交所

发行人应以投资者投资需求为导向编制招股说明书，为投资者作出价值判断和投资决策提供充分且必要的信息，保证相关信息的内容真实、准确、完整。凡对投资者作出价值判断和投资决策有重大影响的信息，均应在招股说明书中披露。发行人、保荐机构及律师需要按照中国证监会发布的格式准则进行编写，并按照监管机构的审核意见进行修改、补充和完善，不同板块的发行人所披露的招股说明书略有差异。目前适用的规则文件主要有：

《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第１号——招股说明书（２０１５年修订）》（证监会公告〔２０１５〕３２号）

《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第４１号——科创板公司招股说明书》（证监会公告〔２０１９〕６号）

《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第２８号——创业板公司招股说明书（２０２０年修订）》（证监会公告〔２０２０〕３１号）

《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第４６号——北京证券交易所公司招股说明书》（证监会公告〔２０２１〕２６号）

以创业板为例，招股说明书的主要架构按照下述顺序进行编写：概览、本次发行概况、风险因素、发行人基本情况、业务与技术、公司治理与独立性、财务会计信息与管理层分析、募集资金运用与未来发展规划、投资者保护、其他重要事项、声明及附件等。