【3.15国际消费者权益日】证券投资者保护基金、证券市场调查与投资者权益保护

2023-03-23 16:43:33 来源：东海证券 作者：杨润曦

2005年6月，经国务院批准，证监会、财政部、人民银行联合发布《证券投资者保护基金管理办法》并批准设立中国证券投资者保护基金有限责任公司，是在证监会直接领导下的专业投资者保护机构。公司依法履行法定职责，致力于推动投资者保护事业发展，防范和化解金融风险，保护投资者合法权益、支持辅助监管。

以证券公司风险监控监测体系为基点，守好投资者的“钱袋子”

建立并运行交易结算资金监控系统，通过对中国结算、客户保障金存管银行和全市场拥有经纪业务的证券公司提供的客户账户资金逐日比对，实施“看穿式”监控，发挥监督作用。

以多层次赔付体系为重点，打好投资者的“算盘子”

探索并建立多层次投资者赔付体系。第一层为“投保基金”，依法参与被处置证券公司的破产清算，向投资者拨付投保基金。第二层为“专项补偿金”，推动落实违法主体先行赔付机制。第三层为“承诺金”，履行行政执法当事人承诺金的管理职能。

以投资者意见诉求响应体系为节点，做好投资者的“话匣子”

承建并运行12386中国证监会热线系统，作为监管部门服务投资者的重要窗口。

以投资者保护状况评价体系为要点，立好投保工作评估的“铁尺子”

探索开展资本市场投资者保护状况评价，逐步形成覆盖上市公司、证券公司、基金公司、稽查执法、自律组织、投资者保护制度等多主体的“1+6”评价框架，编制的《中国资本市场投资者保护状况白皮书》。

以投保基金筹集管理体系为支点，当好投资者保护的“压舱石”

按照《证券投资者保护基金管理办法》赋予的职责，建立起科学、合理、安全的基金筹集管理使用体系，向市场筹集投保基金，做到应收尽收，实现国有资产保值增值。

积极探索投资者教育新路径，进一步筑好投资者保护的“防火墙”

充分利用 12386热线、调查评价工作中投资者反映强烈的重点、热点问题，与监管机构、主流媒体配合开展投教工作，更好地履行作为投资者保护专业机构的职能。

《证券法》及投资者保护制度相关规定明确，投资者享有的权力包括安全和隐私权、知情权、自主选择权、公平交易权、决策参与权、收益权、受教育权、求偿权和监督权九各方面。通过开展定期证券市场调查，客观评价和综合反映相关制度的落实执行情况。

证券市场调查是投资者保护基金公司的常态化工作之一，结合对我国资本市场投资者的整体情况和发展变化进行评价，深入分析中小投资者保护存在的问题和完善方向，引导社会各方关注资本市场的投资者保护问题，为进一步完善我国资本市场投资者保护体系提供决策依据和参考。

根据《证券市场调查管理办法》(社保发[2022]50号)规定，证券市场调查就是为了了解投资者动态、意见和诉求、采集各类市场主体意见和建议，更好辅助资本市场预期管理、保护投资者合法权益，开展的各类调查活动。包括并不限于信心调查和专题调查。调查对象包括自然人投资者、机构投资者、上市公司、证券公司、公募基金管理人等各类市场主体。每年度编制发布《中国资本市场投资者保护状况蓝皮书》。